На шляху до фінансової незалежності.

Поки ми молоді, нам хочеться жити у своє задоволення: подорожувати, відпочивати, розважатися. Але настає момент, коли починаєш замислюватися про фінансову стабільність. Саме до такого етапу і підійшли дружини Єгорови.

Світлана та Олександр Єгорови одружені два роки. Олександру 25 років, він інженер-програміст у відомій іноземній компанії. Сьогодні його зарплата становить 60 000 рублів. Однак, за словами Олександра, він на доброму рахунку у керівництва компанії і вже до літа його заробітна плата зросте до 70 000 рублів. Його дружині Світлані 23 роки. Вона працює юристом у туристичній фірмі, отримує 30 000 рублів. Свого житла у Єгорових немає, тому їм доводиться знімати квартиру. "Однушка" обходиться в 18 000 рублів щомісяця.

Оскільки у Світлани та Олександра поки немає дітей, вони вирішили жити в своє задоволення. Два рази на рік разом виїжджають відпочивати за кордон. Світлана подорожує частіше. Робота в турфірмі має свої переваги: ??дозволяє їй викроїти 4-5 днів і злітати до моря, взявши путівку дешевше. Дуже часто хлопці купують тури вихідного дня та відправляються по Золотому кільцю.

Любов до подорожей призвела до того, що стаття витрат "Відпочинок" у наших героїв найбільш витратна - близько 20 000 рублів на місяць. Далі йде оренда квартири - 18 000 рублів, одяг - близько 15 000 рублів і продукти - 10 000 рублів. Кожного місяця у подружжя залишається лише близько 13 000 рублів. Усього ж за час спільного життя Єгоровим вдалося накопичити 100 000 рублів.

Олександр як глава сім'ї почав замислюватися над тим, щоб кардинально переглянути статті витрат сімейного бюджету. Але не знає, з чого почати. Перш за все Сашу хвилює житлове питання. Милості від держави чекати не доводиться, та й родичів, які могли б залишити їм у спадок квартиру, немає. Тому Олександр подумує про покупку однокімнатної квартири по іпотечній програмі. Ціна житлового питання - 4 000 000 рублів. Але проблема в тому, що у Єгорових немає грошей на початковий внесок. Якщо вони використовують свою "заначку" і залучать до вирішення проблеми родичів, то навряд зможуть набрати 200 000 рублів. Де брати решту суми?

Світлана неохоче підтримує чоловіка в його починаннях. Вона боїться, що, взявши іпотечний кредит, вони будуть змушені сидіти на хлібі і воді. До того ж Світлана серйозно замислюється про народження дитини. За її підрахунками, у перший рік життя малюка знадобиться близько 85 000 рублів. Світла планує рік сидіти з дитиною, а потім доручити її виховання свій мамі. Ну а з появою спадкоємця сам собою виникне питання про заощадження, необхідних для його утворення.

До того ж чоловік і чітко розуміють, що вже зараз потрібно замислюватися про далеке майбутнє - про свою пенсію. Їм хотілося б, вийшовши на заслужений відпочинок, мати дохід не менше 30 000 рублів на кожного. Планів багато, і для того, щоб всі їх здійснити, Єгорови вирішили звернутися до фінансового консультанта.

Рекомендації консультанта

Дата складання фінансового плану - 9 березня 2007 року.

Переглянути розподіл сімейного бюджету і скласти фінансовий план нашим героям допомогла Марія Терехова, фінансовий консультант консалтингової компанії "Золоті ворота".

Працюючи над фінансовим планом сім'ї Єгорових, ми відштовхувалися від певних передумов. Важливими вихідними даними для аналізу є як макроекономічні показники, так і індивідуальні особливості фінансового стану сім'ї.

Витрати сім'ї Єгорових У середньому на місяць (у гривнях) Оренда однокімнатної квартіри18 000 Продукти пітанія10 000 Зв'язок (мобільний, стаціонарний телефон, Інтернет) 4 000 Отдих20 000 Одяг, предмети гігіени15 000 Інше (транспорт, перукар, розваги у вихідні: кіно, театри, ресторани і т.д.) 10 000 Разом 77 000

Складаючи план для Олександра та Світлани , ми взяли наступні значення рівня інфляції: 1-й рік - 8 відсотків, 2-й рік - 8 відсотків, 3-й рік - 7 відсотків, 4-й рік - 6 відсотків і потім по 5 відсотків щорічно.

До того ж при складанні плану ми виходили з того, що процентна ставка за банківськими вкладами буде поступово знижуватися, досягнувши в довгостроковому періоді 5-6 відсотків річних. За нашими прогнозами, прибутковість російського фондового ринку в 2007 році очікується на рівні 17-27 відсотків. Індекс РТС в 2007 році швидше за все досягне значення 2200-2400 пунктів. Процентна ставка по іпотеці на сьогоднішній день складає 11 відсотків річних.

Визначившись з передумовами, ми звернулися безпосередньо до фінансових цілям наших героїв і проаналізували можливість їх здійснення. Отже, нашим героям ми радимо купити квартиру з використанням іпотечної програми. Кредит рекомендуємо брати в доларах США, так як в цьому випадку процентна ставка значно менше (10,5-11 відсотків річних). Тим більше, за оцінками аналітиків, відношення долара до рубля швидше за все продовжить знижуватися і в майбутньому. Найоптимальніший термін, на який Олександр і Світлана повинні взяти іпотеку, - 20 років. Початковий внесок в цьому випадку становить 5 відсотків від вартості нерухомості, тобто 200 000 рублів. Єгорови в змозі знайти цю суму.

Народження дитини та пов'язані з цією подією початкові витрати оцінені нашими героями в 85 000 рублів. Але цю статтю витрат слід піддати коригуванню.


За нашими оцінками, народження дитини і перші два роки його життя зажадають від 4000 до 12 000 доларів. Ми рекомендуємо орієнтуватися на суму 5000 доларів (132 500 руб.). Щоб уникнути фінансових потрясінь, народження малюка найкраще запланувати на кінець 2009 року, коли негативні грошові потоки (витрати) перекриваються позитивною сумою накопичених інвестицій.

Тепер про фінансову незалежність. Згідно з побажаннями наших героїв їх дохід на пенсії має становити 30 000 рублів на місяць на людину, тобто 60 000 рублів в сьогоднішніх цінах. Проте якщо ми проіндексіруем дану суму, то отримаємо 360 000 рублів на місяць. Щоб отримувати такий дохід, Олександр і Світлана повинні мати до виходу на пенсію 86450400 рублів. Ця сума і дасть їм необхідні 360 000 рублів на місяць, якщо розмістити їх у банку.

Фінансові цілі Мета Термін досягнення Сума, руб. 1. Купівля квартіри20074 000000 2. Народження ребенка2009132 500 3. Фінансова незавісімость20421 932 000 Аналіз доходів

Сумарний дохід обох подружжя становить порядку 90 000 рублів на місяць. Щомісяця Єгоровим вдається відкласти порядку 13 000, тобто норма заощадження становить 14 відсотків (експерти вважають, що найбільш комфортною нормою заощадження є діапазон від 5 до 15 відсотків).

Графік чітко показує, що доходи Єгорових будуть збільшуватися в протягом перших 10 років, потім їх зростання сповільниться, і, нарешті, після досягнення чоловіками 50-річного віку дохід фіксується і подальшого його збільшення практично не спостерігається.

Аналіз витрат

Проаналізувавши витрати сім'ї Єгорових, ми зробили однозначний висновок: при такому розподілі сімейного бюджету намічені цілі ніколи не будуть досягнуті.

Наші рекомендації зводяться до того, щоб скоротити витрати на досить дорогі подорожі, так як, з огляду на доходи сім'ї Єгорових, даний показник явно завищений. Ми пропонуємо витрачати на відпочинок не більше 15 000 рублів на місяць. На перший погляд економія невелика, але з урахуванням щомісячного інвестування коштів зменшення видатків навіть на 5000 рублів дасть вагомий результат.

З урахуванням покупки квартири орендні платежі стають нульовими, проте загальні витрати збільшуються на 21 000 рублів за рахунок щомісячних виплат за іпотечним кредитом (39 000 руб. в місяць). До того ж загальні витрати щорічно індексуються з урахуванням інфляції. Також слід враховувати, що через два роки після народження дитини витрати на нього зростуть приблизно на 20 відсотків. Тому з 2012 року витрати сім'ї збільшаться. Відповідно до зазначених доходами та витратами Єгорових вони отримують на найближчі п'ять років наступні грошові потоки (див. таблицю нижче).

Інвестиційна стратегія

Інвестування Єгоровим зручніше здійснювати шляхом щомісячних внесків. При ставці 20 відсотків річних (оскільки банківський вклад з такою ставкою знайти важко, ми рекомендуємо розглянути пайові фонди, причому краще за все звернути увагу на змішані, неагресивні ПІФи) наші герої отримають наступні цифри:

ГодиІнвестіціі 2007112 143 2008203 616 2009254 843 201013 582 2011218 833 202515 112 373 2042 94 145 609

Плануючи нарощування активів, ми виходили з досить консервативних прогнозів прибутковості. А саме по агресивних фондам - ??25 відсотків річних, за змішаним - 20 відсотків.

Грошові потоки сім'ї Єгорових (усі суми з урахуванням індексації) 2007 2008 2009 ** 2010 2011 1. Доходи100 000102 40075 60080 892125 804 2. Расходи72 00077 60083 98074 85995 251 3. Грошові потокі28 00024 640-8380603230 553 4. Грошові потоки без аренди46 00044 08012 61428 49754 366 5. Платежі за іпотеке39 00039 00039 00039 00039 000 6. Засоби для інвестірованія70005080-26 385-10 5021 5 366 7. Інвестування * 112 143203 616254 84313 582218 833 8. Витрати на дитину - 132 500 * Рядок "Інвестиції" - відображає накопичені інвестиції з урахуванням ежемесечного інвестування грошових коштів
** 2009 рік по фінансовому плану - рік народження дитини. Значить, стаття доходів зменшиться на зарплату Світлани (вона буде в декретній відпустці). Це призведе до того, що витрати перевищать доходи. Щоб вийти з цієї ситуації, Єгорови повинні задіяти накопичені раніше кошти.

Внесок в нерухомість увазі придбання квартири по іпотеці на 20 років під 11 відсотків річних. При цьому щомісячні платежі становлять 39 000 рублів. Купівля нерухомості з використанням іпотечного кредиту є оптимальним варіантом, тому що за час кредиту нерухомість росте в ціні і це зростання перевищить витрати за кредитом. Також Єгорови можуть оптимізувати свої витрати за допомогою податкових вирахувань, які надаються при покупці нерухомості. За перший рік інвестицій в нерухомість сім'я отримає 156 000 рублів податкового вирахування. Пізніше можна оформити податкове вирахування і на суму відсотків по іпотечному кредиту. Ці відрахування не були враховані у фінансовому плані.

Інвестиційна стратегія забезпечить реалізацію зазначених цілей фінансового планування. Тобто, як видно з таблиці "План інвестицій", інвестована сума (94145609 руб.) Перевищує розрахований нами показник, необхідний для фінансової незалежності. Якщо Єгорови будуть більш дисципліновано ставитися до своїх витрат, то можливо реальне скорочення термінів досягнення фінансової стабільності.

Стаття надана журналом "Сімейний Бюджет" № квітні 2007